Фонд AGG. Этот фонд стремится отслеживать показатели индекса облигаций США с рейтингом уровня инвестиционной категории. Фонд включает в себя казначейские облигации (на 40% фонда), ипотечные ценные бумаги, обеспеченные активами ценные бумаги, а также облигации корпоративных заемщиков. Дюрация фонда — около 6,5 лет. Фонд таким образом более консервативен, чем TLT с точки зрения дюрации, но включает в себя чуть более разношерстные бумаги (больше кредитных рисков). Фонд AGG больше по объемам, а комиссия фонда очень низкая — всего 0,03%. Фонд ежемесячно платит дивиденды — текущая доходность около 2,2% годовых. В 2019 году фонд вырос на 8,7%, в 2020 на 7,4%.
Фонд LQD. Этот фонд стремится отслеживать показатели индекса корпоративных облигаций США с рейтингом уровня инвестиционной категории. Фонд на 100% состоит из облигаций компаний и банков из США. Дюрация фонда — около 8,7 лет. Фонд более консервативен, чем TLT с точки зрения дюрации, но имеет сильно больше кредитных рисков, хотя все эмитенты в фонде имеют рейтинг инвестиционной категории. Комиссия фонда — 0,14%. Фонд ежемесячно платит дивиденды — текущая доходность около 3,1% годовых. В 2019 году фонд вырос на 17,1%, в 2020 на 11,1%. На фоне рецессии мы можем увидеть снижения рейтингов компаний, что делает этот фонд менее привлекательным, чем два предыдущих.
Фонд VCSH — это ETF, который отслеживает рыночный взвешенный индекс корпоративных облигаций с фиксированной ставкой инвестиционного уровня со сроком погашения от 1 до 5 лет.
Данный фонд чувствителен к изменениям процентных ставок. ETF подходит для тех, кто готов нести дополнительный риск изменения процентной ставки в поисках более высокой доходности. VCSH берет небольшую годовую комиссию за хранение и торговлю на бирже.